[Krot1819]

fedes, Лучше всего записать на образ на DVD - будет меньше мороки, поверьте. XP SP3 без проблем ставится с новых SATA DVD-приводов, XP SP2 - со старых с интерфейсом IDE.
Если хотите всё-же помучаться, попробуйте 1) WinToFlash с настройками FAT16 и/или ограничением размера флешки в 4 GB.

Или 2) монтируйте образ Windows XP в Daemon Tools (и подобному ей софту), а затем с помощью программы ImageUSB создавайте загрузочную флешку из этого образа, она сама будет маленькой.
Попадалась ещё одна программка для USB, там был специальный пункт что-то типа "Патч для старых BIOS", название с cожалению не помню... Вот её попробуйте.